INVESTIGADORES
GUERCIO Maria Belen
artículos
Título:
Estimación de la estructura temporal de los tipos de interés utilizando métodos de regresión borrosa. Aplicación al mercado de bonos públicos de Argentina
Autor/es:
ANTONIO TERCEÑO; M. BELÉN GUERCIO
Revista:
Cuadernos del CIMBAGE
Editorial:
Universidad de Buenos Aires Facultad de Ciencias Económicas
Referencias:
Lugar: Buenos Aires ; Año: 2007 p. 59 - 59
ISSN:
1666-5112
Resumen:
El objetivo de este trabajo es comparar dos herramientas de estimación de la Estructura Temporal de los Tipos de Interés (ETTI), aplicando diferentes métodos al mercado de renta fija argentina y, más específicamente, los títulos emitidos por el sector publico. Además de la metodología econométrica tradicional, se utiliza una herramienta novedosa para la estimación: la regresión borrosa, basándose principalmente en el trabajo de Tanaka, (1987), y en los trabajos de de Andrés (2000) y de de Andrés y Terceño (2003, 2004). El interés por utilizar herramientas de la teoría de conjuntos borrosos se basa en que los agentes económicos estiman los tipos de interés futuros de manera subjetiva, es decir, parten de creencias y expectativas.
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