El Tratamiento de las Series de Tiempo con Irregularidades

ABRIL, JUAN CARLOS; ABRIL, MARÍA DE LAS MERCEDES

Buenos Aires

Jornada; II Jornadas Argentinas de Econometría; 2015

Centro de Investigaciones en Econometría (CIE), Facultad de Ciencias Económicas, Universidad de Buenos Aires

El objetivo de este trabajo es presentar de una manera compacta la evolución de losmétodos de análisis de las series de tiempo desde aproximadamente fines del siglo XIX hastanuestros días. Se presenta también el estado actual en el tratamiento de los procesos quesuceden a través del tiempo.Una parte importante del trabajo está orientado a mostrar como se evolucionó desde losestudios iniciales de Newton, pasando por las propuestas de las décadas de 1950, hasta llegaral enfoque ARIMA, también llamado de Box y Jenkins. Posteriormente, con la introduccióndel enfoque de espacio de estado y el filtro de Kalman esto métodos fueron superados.Se discuten las razones por las que los métodos ad-hoc, como el X-11, X-12 o sus variantes,producen resultados cuyas propiedades son difíciles o imposible de conocer desde un puntode vista de la rigurosidad estadística.Especial énfasis se pone en mostrar que el enfoque de espacio de estado asociado al filtro ysuavizador de Kalman resuelve una gran cantidad de situaciones complejas que suelen ocurrircon muy mucha frecuencia en el estudio de las series de tiempo, especialmente cuando uno seenfrenta con observaciones irregulares. Finalmente se muestra como este enfoque es adecuadopara el tratamiento de la volatilidad.El contenido corresponde a una presentación sistemática de cada uno de los métodos sinmostrar los desarrollos de estadística matemática que lo sustentan, los cuales pueden serencontrados en la bibliografía que se encuentra al final de este trabajo.Con respecto a las explicaciones, el principio ha sido de mantener los argumentos informalespero cuidadosos y certeros, mostrando los ejemplos de aplicación en todos los casosen que es posible hacerlo en un trabajo corto como este.El símbolo se usa, cuando es necesario, para indicar que un ejemplo, teorema, etc.,finaliza para dar paso a otro desarrollo diferente.Queremos expresar nuestro agradecimiento a la Facultad de Ciencias Económicas dela Universidad Nacional de Tucumán, Argentina, por proveernos el ambiente académicoadecuado para poder escribir el presente trabajo.