INVESTIGADORES
GUERCIO Maria Belen
congresos y reuniones científicas
Título:
Consideraciones crediticas en microfinanzas
Autor/es:
LUCÍA VENTURA; BRIOZZO, ANAHI, E.; VIGIER, HERNÁN, P.; MARTINEZ, LISANA, B; GUERCIO, M.BELEN
Lugar:
Campinas
Reunión:
Congreso; XIX Reunión Anual Red Pymes Mercosur (Campinas, Brasil); 2014
Resumen:
En los estudios de las finanzas corporativas tradicionales, las empresas pueden decidir su estructura de capital en función de los costos y beneficios que puede proporcionar la deuda, mientras que en el caso de emprendedores e individuos de bajos recursos, los mismos se encuentran completamente excluidos de los mercados financieros. Millones de personas en los países en vías de desarrollo buscan superar la exclusión mediante la creación de microempresas. Éstas se caracterizan por ser pequeñas actividades comerciales o productivas, rurales o urbanas, frecuentemente de índole familiar, creadas en forma autónoma y desarrollándose la mayoría de las veces dentro del ámbito de la economía informal. Se estima que, al carecer de las garantías exigidas por las instituciones bancarias o financieras convencionales, dependen de prestamistas ilegales o usureros que les cobran intereses muy altosy se ven obligados a pagar precios más elevados por los bienes que adquieren a crédito. Al ver reducidos de este modo los márgenes de utilidad, continúan inmersos en el círculo de la pobreza (Mena, 2003). En este contexto, el microcrédito aparece como una alternativa válida para todo este universo de individuos. Este instrumento permite aumentar los ingresos de las familias destinatarias. Una de las experiencias más importantes y difundidas en el ámbito de las microfinanzas es el Grameen Bank, fundado por el profesor Muhammad Yunus en 1976, fue la entidad pionera en prestar dinero, a través de la figura del microcrédito, al sector más humilde de Bangladesh, bajo la metodología de préstamos grupales con garantía solidaria. En la Argentina, ciertas Organizaciones No Gubernamentales (ONG) fueron las primeras en identificar la amplia y no abastecida demanda de financiamiento para este sector. De este modo diseñaron metodologías para colocar y recuperar microcréditos; implementando programas de servicios financieros para las personas más humildes. Más allá del importante trabajo realizado por estas organizaciones, los bancos también detectaron las posibilidades de negocio que ofrece el sector y empezaron a desarrollarlo que se conoce como las áreas de microfinanzas, un término más amplio dado que puede incluir, además del microcrédito, otros productos tales como servicios de ahorro, seguros y pensiones. En el sistema bancario tradicional, principalmente lo que se refiere a la banca personal, para determinar el monto de crédito a otorgar se utiliza el método del Credit Scoring. No obstante, cuando se trata de pequeños negocios y trabajadores independientes, con información imperfecta, mayormente informales, sin historial crediticio; los métodos de Scoring no sirven para hacer una evaluación certera de los microempresarios. Ahí no alcanza con determinar la capacidad de pago del potencial deudor sino que también es necesario conocer la voluntad de pago. Para poder evaluar la voluntad de pago de los clientes y reducir así el costo asumido, las instituciones de microfinanzas desarrollan una metodología de evaluación que pretende calificar al cliente minimizando riesgos. El objetivo del presente trabajo es analizar los esquemas de evaluación crediticia utilizada por las entidades de microfinanzas (que usa tanto de la capacidad como de la voluntad de pago), que contribuye a la minimización de riesgos de incumplimiento de los clientes y estudiar posibles modificaciones del mismo. Para ello, se desarrolla una descripción cuantitativa y cualitativa de un sistema de valuación psicométrico, método utilizado por estas entidades para determinar la capacidad y la voluntad de pago. Luego de presentar esta metodología de evaluación, se comparara la misma con el sistema tradicional de Credit Scoring, que utiliza la banca tradicional